La gestion financière comme base de la gestion. Fonds de roulement constant

Définition de la gestion financière

Direction financière est le processus de gestion des opérations liées aux finances et flux de trésorerie, qui vise à fournir les ressources financières nécessaires au moment requis, ainsi que leur utilisation optimale en fonction des objectifs et des besoins.

DANS vue générale la gestion financière représente le schéma suivant :

Contrôle C'est l'influence du sujet sur l'objet pour obtenir le résultat souhaité. En gestion financière, les sujets sont les gestionnaires financiers, et les objets sont les ressources de l'entreprise et les sources de leur formation.

Le but de la gestion financière il y aura une promotion condition financière propriétaires d'entreprises.

Les principes sur lesquels repose la gestion financière

1. Intégration dans système commun gestion de l'entreprise. Quel que soit le domaine d'activité dans lequel une décision de gestion est prise, elle aura en tout cas une influence. La gestion financière est liée à divers types gestion fonctionnelle. C'est pourquoi il est nécessaire d'intégrer la gestion financière dans le système de gestion global.

2. Caractère systématique de la compilation décisions de gestion. La gestion financière doit être présentée sous la forme d'un système de gestion global capable d'assurer l'élaboration de décisions de gestion dépendant les unes des autres, dont chacune affectera l'ensemble de la société. résultats financiers entreprises.

3. Haute dynamique de gestion. Il n'est pas toujours possible d'utiliser plus tôt décisions prisesà l'avenir, car l'environnement extérieur est très dynamique et susceptible de changer à tout moment. Dans le même temps, les conditions internes d’existence de l’entreprise peuvent également changer, notamment lors des transitions vers l’autre. cycle de vie. Par conséquent, la gestion financière doit être très flexible afin de s'adapter aux conditions de l'environnement externe et interne ainsi qu'à d'autres facteurs.

4. De nombreuses options lors de l'élaboration de décisions de gestion. Dans le processus d'élaboration des décisions, la gestion financière doit également prendre en compte des options alternatives pour les décisions prises.

5. Concentrez-vous sur Buts communs entreprises. Toute décision, même la plus efficace, ne peut être mise en œuvre si elle contredit l'objectif stratégique global de développement de l'entreprise.

Principales tâches de la gestion financière

1. Fournir à l'entreprise des ressources financières suffisantes pour son développement dans une certaine période. La mise en œuvre de cette tâche peut être réalisée soit au moyen de fonds empruntés, soit sources internes entreprises.

2. Répartition optimale des ressources financières pour certains domaines d'activité. Cette tâche permet d'établir la proportion nécessaire dans la répartition des fonds pour la production, les besoins sociaux et le développement de l'entreprise.

3. Efficacité de l'utilisation des flux de trésorerie. La solution à ce problème se produit dans le processus d'optimisation de la répartition des flux de trésorerie de l'entreprise.

4. Assurer un équilibre financier stable de l'entreprise. Cet équilibre se présentera sous forme de stabilité financière et de solvabilité ; il pourra être atteint grâce à la formation du montant optimal de capital et d'actifs, l'autofinancement des besoins d'investissement, etc.

Gestion financière - planification, prise de décision dans le domaine de la gestion des flux financiers d'une entreprise, entreprise, y compris les investissements.

La gestion financière vise à gérer le mouvement des ressources financières et les relations financières qui naissent entre les entités commerciales au cours du processus de mouvement des ressources financières. La question de savoir comment gérer habilement ces mouvements et ces relations est le contenu de la gestion financière. La gestion financière est le processus d'élaboration d'objectifs de gestion financière et d'influence sur les finances en utilisant les méthodes et les leviers du mécanisme financier pour atteindre l'objectif.

Les tactiques sont des méthodes et techniques spécifiques permettant d'atteindre un objectif dans des conditions spécifiques. La tâche des tactiques de gestion est de sélectionner la solution la plus optimale et les méthodes et techniques de gestion les plus acceptables dans une situation économique donnée.

L’objectif de la gestion financière est de maximiser les profits et le bien-être de l’entreprise à l’aide d’une finance rationnelle. Les politiciens. Objectifs de la gestion financière :

* Offrir le maximum utilisation efficace ressources financières.

* Optimisation de la trésorerie.

* Optimisation des coûts.

* Assurer la minimisation risque financierà l'entreprise.

* Évaluer les capacités financières potentielles de l'entreprise.

* Assurer la rentabilité de l'entreprise.

* Tâches dans le domaine de la gestion de crise.

* Assurer la stabilité financière actuelle de l'entreprise.

*. Maximiser les profits des entreprises.

Les principes de base de la gestion financière sont :

* Indépendance financière de l'entreprise.

* Autofinancement de l'entreprise.

* Intérêt matériel de l'entreprise.

* Responsabilité matérielle.

* Couvrir les risques avec des réserves financières.

Entre physique et entités juridiques, ainsi que l'État, il existe un système de relations financières. Essentiellement, la finance est le sang qui coule, assurant ainsi la vie de l'ensemble de la société et de l'État. Pour que les finances, dans le cadre des relations monétaires, soient utilisées efficacement, une gestion des ressources de haute qualité est nécessaire. Et c’est là que des sciences telles que la gestion financière viennent à la rescousse. Il vise à rationaliser les relations financières dans entreprise commerciale, garantir la bonne utilisation des ressources.

Au niveau des entreprises et des firmes, la finance assure le fonctionnement des objets d'activité. Avec une gestion financière efficace, l'entreprise gère efficacement et devient attractive pour les investissements et les injections. Argent. Il s’avère donc que la gestion financière détermine en grande partie la réputation d’une entreprise.

Qu’entend-on désormais par gestion financière dans une entreprise ? Puisque nous sommes dans les conditions du marché, il est nécessaire d'orienter les flux de trésorerie vers les secteurs de l'économie et de la production où leur rentabilité sera la plus élevée possible. Autrement dit, un spécialiste de la gestion financière doit par nature être un analyste qui a une bonne compréhension des tendances de l'offre et de la demande, ainsi que de la politique budgétaire de l'État. Un retour sur investissement maximal ainsi que la sécurité des investissements sont l'une des tâches clés d'un directeur financier.

Dans différentes entreprises en Russie, la gestion financière est organisée différemment. En règle générale, dans les grandes entreprises, il existe un service financier distinct qui gère de manière centralisée les ressources financières. Dans les petites entreprises, on peut souvent voir l'aspect général et directeur financier en une seule personne, ou, option légèrement meilleure, le service de gestion financière n'est représenté que par un ou deux spécialistes - le directeur financier et son assistant (comptable).

La gestion financière dans une entreprise suppose qu'un employé occupant un tel poste doit avoir une bonne compréhension des principes de fonctionnement des instruments financiers et appliquer facilement les connaissances acquises dans la pratique. Une connaissance des méthodes verticales et horizontales d'évaluation de la gestion d'une entreprise selon des formulaires sera requise États financiers, une excellente comptabilité selon RAS et, de préférence, IFRS. Le spécialiste doit être capable de dériver des ratios financiers sur la base de données commerciales primaires. Et pour les entreprises de vente au détail et de commerce, il est extrêmement important d’avoir les compétences nécessaires pour évaluer et gérer le fonds de roulement de l’entreprise.

Certaines connaissances sur la gestion financière peuvent être acquises sur notre site Web. Je pense que ce sera utile pour les étudiants en spécialités économiques. Nous avons essayé de présenter les bases de la gestion financière sous une forme extrêmement simple et compréhensible.

La gestion financière est la science de la gestion financière efficace d'une entreprise. L'objectif de la gestion financière est de maximiser les actifs d'une entreprise grâce à des méthodes rationnelles. Politique financière. En tant que science, la gestion financière étudie la méthodologie, les principes, les méthodes, les méthodes de développement et de mise en œuvre de solutions financières. C'est nécessaire dans tous les domaines activité économique et vise à atteindre les objectifs stratégiques et tactiques du fonctionnement de l’entreprise et de son comportement sur le marché. Les intérêts des entreprises en matière de politique comptable, de volumes de ventes, de régulation des marges bénéficiaires, de paiement de dividendes et dans d'autres domaines diffèrent.
La gestion financière des entreprises dans sa forme la plus générale est la gestion financière. En tant que type d'activité de gestion spécifique, elle est associée aux processus suivants : organisation des relations financières des entreprises ; formation, utilisation et optimisation des ressources financières ; formation, placement et fonctionnement du capital ; formation et utilisation de revenus en espèces et de fonds ; organisation et analyse des flux de trésorerie.
La gestion financière en tant que système de gestion se compose d'un objet et d'un sujet de gestion. L'objet de la gestion est ce qui constitue le contenu des finances des entreprises (flux de trésorerie, ressources financières, capital, revenus, fonds de trésorerie), le sujet de la gestion sont les gestionnaires financiers. Des exigences élevées sont imposées au niveau de leur formation et de leurs qualifications.
L'objectif de la gestion financière est de prendre des décisions financières optimales sur l'organisation des relations financières et le mouvement des flux de trésorerie, en tenant compte des exigences des lois économiques.
Les principales tâches de gestion financière des entreprises sont les suivantes :

• assurer le financement des activités économiques de l'entreprise;
• élaboration d'un programme financier pour le développement d'une entité économique ;
• développement de la politique d'investissement;
• détermination de la politique de crédit;
• établir des estimations de coûts pour tous les départements de l'entreprise ;
• développement de la politique de change et soutien de l'activité économique étrangère ;
• planification financière, participation à l'élaboration de plans d'affaires;
• règlements avec les fournisseurs, les acheteurs, les entrepreneurs, les banques, les budgets ;
• offre d'assurance contre les risques financiers;
• effectuer des opérations de garantie, de fiducie, de location et autres ;
• analyse des activités financières, économiques et économiques étrangères;
• tenir des registres financiers, préparer des bilans et autres documents financiers.

L'organisation du service financier prévoit un contrôle. Chaque entreprise compile régulièrement plan financier et rapport annuel ; un actif du bilan permet de justifier des décisions d'investissement ; Le passif du bilan fournit une évaluation de l'état des sources de financement ; le compte de résultat, considéré en dynamique, permet de juger de la rentabilité de l'entreprise en moyenne ; Le budget de trésorerie, les données comptables et de reporting ainsi que le rapport de trésorerie vous permettent de donner une évaluation analytique et de surveiller l'état de la discipline de paiement et de règlement.
Chaque entreprise est contrainte d’interagir avec son environnement économique. Cela prédétermine l'éventail des fonctions liées à l'analyse et à la planification situation financière entreprise, évaluant ses positions actuelles et futures sur les marchés des capitaux et des produits, évaluant ses relations avec l'État, les propriétaires, les contreparties et les employés. Puisque l'entreprise ne peut pas avoir une influence décisive sur environnement, et la dynamique de cet environnement peut être caractérisée par des « sursauts » périodiques, lorsque l'état actuel de l'environnement diffère sensiblement du précédent dans les aspects à court ou à long terme (changements de législation, inflation, force majeure, etc. .), alors l'éventail des tâches et fonctions d'un responsable financier ne se limite pas aux actions de routine et régulièrement effectuées (gestion des débiteurs, des investissements, de la trésorerie, etc.), mais s'élargit par des actions spécifiques, telles que la gestion financière dans période de crise, dans des conditions d'inflation, de réorganisation ou de liquidation importante d'une entreprise, etc.
Tous les principaux objets d'attention du directeur financier d'une manière généralisée sont systématisés dans les états comptables (financiers), notamment dans le bilan, qui est le meilleur modèle financier entreprises.
Il existe un système d'objectifs économiques dont la réalisation est le signe d'une gestion financière réussie d'une entreprise : éviter la faillite et les échecs financiers majeurs, leadership dans la lutte contre les concurrents, augmenter les volumes de production et de ventes, maximiser les profits, occuper un certain niche et part sur le marché des biens, etc. La principale priorité est la définition d'objectifs, qui consistent à maximiser la valeur marchande de l'entreprise et, par conséquent, la richesse de ses propriétaires.
L'augmentation de la valeur marchande de l'entreprise est obtenue par : la génération stable de bénéfices courants d'un montant suffisant pour verser des dividendes et réinvestir afin de maintenir des volumes de production spécifiés ou de les augmenter ; minimiser les risques de production et financiers en choisissant un type d'activité de base économiquement réalisable, en diversifiant les activités globales et en optimisant la structure des sources de financement ; attirer des expérimentés Gestion du personnel.
La gestion financière repose sur le mécanisme financier de l'entreprise, qui comprend des outils et des méthodes à l'aide desquels sont gérées les relations financières, les flux de trésorerie, les fonds de trésorerie et le capital de l'entreprise.
Le mécanisme financier d'une entreprise est un système de gestion financière conçu pour organiser l'interaction des relations financières, des flux de trésorerie et des fonds de trésorerie des entreprises conformément aux exigences des lois économiques, sur la base des actes législatifs et du cadre réglementaire de l'État, à travers le utilisation de catégories et d’instruments financiers.
Comme vous pouvez le constater, les notions de « gestion financière » et de « mécanisme financier » sont inextricablement liées. Ils sont utilisés dans la gestion financière à tous les niveaux : État, région, entreprise. En même temps, chaque niveau résout ses propres problèmes. Le rôle principal dans la réalisation des objectifs fixés appartient à la gestion financière.
Le succès dans l'organisation et la gestion des finances d'une entreprise dépend en grande partie de la capacité à utiliser des méthodes, des techniques, des moyens de résoudre les problèmes financiers, d'évaluer et d'analyser les situations commerciales, de prédire l'influence de facteurs externes, de déterminer le montant optimal de capital et de trésorerie, et minimiser les risques. En d’autres termes, la viabilité d’une entreprise et son bien-être financier dépendent directement du niveau de gestion financière.
L'organisation du financement des entreprises est influencée par divers facteurs : caractéristiques du secteur, forme organisationnelle et juridique, taille de l'entreprise, forme de propriété. Ils doivent être pris en compte par la direction lors de la construction du mécanisme financier d'une entreprise particulière.
Les principaux éléments du mécanisme financier des entreprises sont : les relations financières en tant qu'objet direction financière, méthodes financières, instruments financiers, support juridique et informationnel pour la gestion financière.
La méthode financière peut être définie comme une méthode permettant d'influencer le processus économique, y compris les activités de production (courantes), d'investissement et financières. DANS sources littéraires les méthodes financières sont appelées planification et prévision, autofinancement, investissement, prêt, fiscalité, assurance, calculs, etc. Certains économistes incluent la comptabilité financière, l'analyse financière, la planification financière, la réglementation financière, le contrôle financier.
Les deux approches sont valables et se complètent.
Dans le moderne littérature pédagogique La notion d'instruments financiers (levier financier) est interprétée de manière très ambiguë.
Les leviers financiers sont des méthodes de fonctionnement d'une méthode financière. Les leviers financiers comprennent : le profit, le revenu, l’amortissement, le loyer, taux d'intérêt, prix, modes de paiement, dividendes, types et formes de crédit, sanctions, avantages. Le levier financier répond à la question « Comment influencer ? ». On peut être d'accord avec les auteurs qui considèrent que, dans sa forme la plus générale, un instrument financier est tout contrat en vertu duquel il y a une augmentation simultanée de l'actif d'une entreprise et du passif financier d'une autre.
Entreprises en conditions modernes construire de manière indépendante leur propre mécanisme financier et gérer les finances, tout en restant dans le cadre établi par les lois et règlementsÉtats. L'efficacité de la gestion financière et du mécanisme financier d'une entreprise est influencée par les qualifications des spécialistes des services financiers (directeurs financiers) et les « règles du jeu » établies par l'État. En d’autres termes, le mécanisme financier opérant dans la société au niveau macro affecte le mécanisme financier des entreprises. La tâche du mécanisme financier de l'État est d'assurer une connexion logique entre la finance nationale et décentralisée tout en maintenant les conditions de fonctionnement de cette dernière. Durant la formation économie de marché En Biélorussie, il est important de combiner l’indépendance des entreprises avec la régulation étatique de l’économie et des finances.
Les formes et modalités spécifiques de mise en œuvre des fonctions de directeur financier sont déterminées par les éléments constitutifs de la politique financière de l'entreprise : politiques comptables, de crédit, d'investissement et de dividendes, politiques de gestion de trésorerie et de coûts.
La politique comptable de l'entreprise est effectuée conformément aux normes nationales comptabilité.
Le champ d'application de la politique de crédit comprend la formation et l'optimisation des sources fonds de roulement entreprises.
La politique d'investissement est chargée de sélectionner les objets d'investissement, d'établir un budget approprié, de diversifier les domaines d'investissement en capital et les sources de financement des investissements.
La politique des dividendes implique un choix entre le versement de dividendes aux actionnaires et le réinvestissement des bénéfices dans la production ; sa tâche est d'aplanir les contradictions entre les intérêts des actionnaires et ceux de la direction de l'entreprise. La politique de dividendes vise en fin de compte à maintenir une structure de capital optimale et un cours de bourse attractif. Le montant des versements de dividendes dépend de l’option politique en matière de dividendes, qui peut être :

• pourcentage constant de profit;
• montant constant et fixe par action ;
• minimum garanti.

De plus, le paiement peut être effectué sous forme d'actions et de biens (en cas de difficultés financières).
La politique de gestion de trésorerie est liée au recouvrement des créances et à l'optimisation des fonds dans les comptes de l'entreprise.
La politique de gestion des coûts est mise en œuvre à travers l'élaboration de divers budgets et estimations de coûts, ainsi que le suivi de leur mise en œuvre. Le directeur financier doit s'efforcer de minimiser les coûts.

La gestion financière est un système de gestion des flux de trésorerie d'une entreprise. La gestion financière est nécessaire pour toute entreprise lorsqu’elle atteint une certaine taille. Nous vous dirons ce qu'est la gestion financière et pourquoi elle est nécessaire.

Qu'est-ce que la gestion financière dans une entreprise

Dans les entreprises modernes, la gestion des flux de trésorerie est attribuée à un domaine distinct appelé « gestion financière ». Cela inclut l’art d’utiliser toute la gamme d’outils qu’offre la technologie moderne. théorie économique. Nous appelons spécifiquement cela un art, car un directeur financier doit prendre des décisions extrêmement difficiles, en équilibre entre le risque élevé et les attentes des actionnaires d'augmenter leur richesse. Des choix doivent être faits face à l’incertitude, aux données limitées et à l’évolution de la demande des clients. Bien entendu, la gestion financière est considérée science exacte Cependant, cette précision est davantage due au travail dans des conditions risquées qu'à la perfection des outils.

Direction financière en mots simples est un ensemble de techniques, méthodes et moyens utilisés par une entreprise pour augmenter sa rentabilité et réduire le risque d'insolvabilité. L'objectif principal de la gestion financière est de tirer le meilleur parti du fonctionnement de l'entreprise dans l'intérêt de ses propriétaires.

La gestion financière est la stratégie et les tactiques de gestion des finances d'une entreprise.

Principales tâches de la gestion financière

1. Analyse. C’est la pierre angulaire de toute activité. Il est nécessaire de collecter et d'évaluer en permanence des informations sur l'état du marché dans lequel l'entreprise opère, l'état du marché financier et l'état de la législation. Une analyse est nécessaire afin d’élaborer un plan d’action compétent.

2. Planification. Le plan de travail est élaboré sur la base d'une analyse complète et d'un énoncé clair des objectifs. Les actions nécessaires et les résultats attendus sont prescrits.

3. Investir. Direction des finances au maximum des projets prometteurs, afin de réaliser des bénéfices et d’atteindre les objectifs de l’entreprise.

4. Contrôle des activités. En fait Retour sur la base des résultats du plan et des investissements mis en œuvre. Les données sur les résultats des travaux sont collectées et à nouveau envoyées pour analyse.

Qui est un directeur financier

À mesure que les instruments financiers devenaient plus complexes, des spécialistes apparurent pour prendre en charge toutes les problématiques. gestion professionnelle Finance d'entreprise - gestionnaires financiers. Ils sont devenus des intermédiaires entre les financiers et les actionnaires de l'entreprise.

Il ne faut cependant pas considérer uniquement dans le cadre des mouvements de capitaux intra-production. Son travail va au-delà de la production ; ses intérêts professionnels incluent marché financier en général - les prêts bancaires, le placement d'actions, la levée de prêts, ainsi que tous les autres dérivés financiers proposés par le marché. Il attire les finances et les gère conformément aux tâches assignées.